Küresel piyasalar, ABD'den gelen makroekonomik veriler ve Fed'in faiz politikasına ilişkin beklentilere odaklandı. ABD ekonomisinin yılın ikinci çeyreğinde beklentilerin üzerinde büyümesi ve kişisel tüketim harcamalarındaki artış, ekonominin yüksek faiz oranlarına rağmen dirençli kaldığına işaret etti.
Öte yandan çekirdek kişisel tüketim harcamaları fiyat endeksindeki artışın beklentilerin altında kalması, Fed'in para politikasında daha temkinli hareket edebileceği beklentilerini güçlendirdi.
ABD ekonomisi beklentilerin üzerinde büyüdü
ABD ekonomisi, yılın ikinci çeyreğinde yıllıklandırılmış bazda yüzde 2,2 büyüdü. Öncü tahminlerde ikinci çeyrek büyümesinin yüzde 1,5 olması bekleniyordu.
Fed'in enflasyon göstergesi olarak yakından takip ettiği, gıda ve enerji fiyatlarının hariç tutulduğu çekirdek kişisel tüketim harcamaları fiyat endeksi ağustosta aylık yüzde 0,2, yıllık yüzde 3 arttı.
Piyasa beklentileri endeksin aylık yüzde 0,3, yıllık yüzde 3,3 yükselmesi yönündeydi. Endeks temmuz ayında aylık yüzde 0,1, yıllık yüzde 3 artmıştı.
ABD'de tüketim arttı, özel sektör istihdamı beklentileri aştı
ABD'de kişisel tüketim harcamaları ağustosta aylık bazda yüzde 0,9 artarak beklentilerin üzerinde gerçekleşti. Kişisel gelirler ise aynı dönemde yüzde 0,2 yükseldi.
Özel sektör istihdamı da eylülde 90 bin kişi arttı. Böylece istihdam artışı piyasa beklentilerini geride bıraktı.
Analistler, enflasyondaki aşağı yönlü hareket ile ekonominin dirençli görünümünün, Fed'in ekonomide "yumuşak iniş" sağlayabileceğine yönelik beklentileri yeniden desteklediğini belirtti.
Fed'in faiz artırım beklentisi geriledi
Çekirdek kişisel tüketim harcamaları fiyat endeksinin beklentilerin altında kalması, Fed'in faiz politikasında acele etmeyeceğine yönelik beklentileri güçlendirdi.
Para piyasalarındaki fiyatlamalarda, Fed'in ekim ayında faiz artıracağına ilişkin beklenti yüzde 70 seviyelerinden yüzde 38'e geriledi.
Bununla birlikte ABD'de eylül ayında yükselen dizel fiyatlarının henüz ekonomik verilere tam olarak yansımamış olması, enflasyonist baskıların gelecekte nasıl seyredeceğine ilişkin belirsizliğin sürmesine neden oluyor.
Beklentilerin üzerinde gelen büyüme ve özel sektör istihdamı verileri ise uzun vadeli faiz oranlarının yüksek kalacağı beklentisini destekliyor.
ABD tahvil faizlerinde yüksek seyir
ABD'nin 10 yıllık tahvil faizi yüzde 5,31 ile 2007'den bu yana en yüksek seviyeyi gördü ve yüzde 5,28'de dengelendi.
30 yıllık tahvil faizi ise yüzde 5,65 ile 2002'den bu yana en yüksek seviyeye ulaşmasının ardından yüzde 5,62 seviyesinde işlem gördü.
Tahvil faizlerindeki yükselişin etkisiyle dolar endeksi 101,7 ile 24 Haziran'dan bu yana en yüksek seviyeye çıktı.
Altının ons fiyatı yüzde 0,7 yükselişle 4 bin 184 dolara, Aralık vadeli Brent petrolün varil fiyatı ise yüzde 1,4 düşüşle 96,6 dolara geriledi.
Trump'tan Fed ve enerji piyasalarına ilişkin açıklamalar
ABD Başkanı Donald Trump, eski Fed Başkanı Jerome Powell'ın Fed binalarının yenileme projesindeki maliyet aşımı nedeniyle Yönetim Kurulu üyeliğinden istifa etmeye zorlanması gerektiğini söyledi.
Trump ayrıca Güney Kore'nin ABD'deki büyük enerji projelerine 200 milyar dolara kadar yatırım yapmayı planladığını açıkladı.
Dizel ihracatının yasaklanması seçeneğini değerlendirdiğini belirten Trump, böyle bir adımın benzin fiyatları üzerinde olumsuz etkisi olabileceğini ifade etti.
Fed yetkililerinin açıklamaları izleniyor
Fed Yönetim Kurulu Üyesi Lisa Cook, enflasyonun beş yılı aşkın süredir hedefin üzerinde seyrettiğini belirterek, iş gücü piyasasındaki gücü korurken enflasyonu hedef seviyeye geri döndürme konusunda kararlı olduğunu söyledi.
Fed ayrıca bankalara uygulanan stres testlerinin şeffaflığını ve kamuya karşı hesap verebilirliğini artırmak, testlerle bağlantılı sermaye gerekliliklerindeki oynaklığı azaltmak amacıyla yaptığı değişiklikleri nihai hale getirdi.
New York borsası günü düşüşle tamamladı
New York borsasında, beklentilerin altında kalan enflasyon verilerine rağmen tahvil piyasasındaki satış baskısı etkili oldu.
ABD'li çip şirketi Micron Technology'nin bilançosunun beklentilerin üzerinde gelmesinin ardından şirket hisseleri piyasa sonrası işlemlerde yüzde 0,6 yükseldi.
ABD'de 30 yıl vadeli mortgage faizleri de geçen hafta yüzde 7,3'e çıkarak Kasım 2023'ten bu yana en yüksek seviyeye ulaştı.
Günü Dow Jones yüzde 0,86, S&P 500 yüzde 0,25 ve Nasdaq yüzde 0,24 düşüşle tamamladı.
ABD'de endeks vadeli kontratlar ise güne pozitif başladı.
Avrupa borsalarında enerji maliyetleri baskısı
Avrupa borsaları, enerji maliyetlerindeki yükselişin enflasyon endişelerini artırması ve tahvil piyasası üzerindeki baskının güçlenmesiyle günü düşüşle tamamladı.
Almanya'da yıllık enflasyon eylülde beklentilerin üzerinde yüzde 3,3'e yükselerek Aralık 2023'ten bu yana en yüksek seviyeye çıktı.
İngiltere ekonomisi ise yılın ikinci çeyreğinde önceki çeyreğe göre yüzde 0,5 büyüdü. Yıllık büyüme yüzde 1,4 olarak gerçekleşti.
Gelişmelerin ardından İngiltere'de FTSE 100 yüzde 0,29, Almanya'da DAX 40 yüzde 0,79, Fransa'da CAC 40 yüzde 0,89 ve İtalya'da FTSE MIB yüzde 0,84 değer kaybetti.
Asya borsaları yükseldi
Asya piyasalarında ise Fed'in faiz artırım beklentilerindeki gerileme ve Micron Technology'nin güçlü bilançosu etkili oldu.
Japonya'da Nikkei 225 endeksi yüzde 2,9, Güney Kore'de Kospi endeksi ise yüzde 1,2 yükseldi.
Güney Kore'nin ihracatı eylülde yıllık bazda yüzde 83,5 artarak beklentileri aşarken, yarı iletken sevkiyatlarının rekor seviyeye ulaşması ihracat artışında etkili oldu.
Çin ve Hong Kong piyasalarında ise tatil nedeniyle işlem yapılmıyor.
Borsa İstanbul günü yüzde 2,79 düşüşle tamamladı
Borsa İstanbul'da BIST 100 endeksi, dün satış ağırlıklı bir seyir izleyerek günü yüzde 2,79 değer kaybıyla 11.947,18 puandan tamamladı.
BIST 30 endeksine dayalı ekim vadeli kontrat da VİOP'ta normal seans kapanışına göre yüzde 0,66 geriledi.
Dolar/TL dün günü 49,0113 seviyesinden tamamlarken, bugün bankalararası piyasanın açılışında yüzde 0,1 yükselişle 49,0360 seviyesinden işlem gördü.
SPK'dan tasfiye sürecindeki fonlara ara ödeme kararı
Sermaye Piyasası Kurulu (SPK), Tera, Pusula, Atlas ve Hedef Portföy Yönetimi AŞ tarafından kurulan ve tasfiye sürecinde bulunan fonlarda, mutabakatı tamamlanan tüm katılma payı sahiplerine ara ödeme yapılmasına karar verdi.
Ödemelerin, tasfiye sonucunda yatırımcıların hak kazanacağı tutarlara mahsup edilmek üzere gerçekleştirileceği bildirildi.
Piyasalarda bugün hangi veriler takip edilecek?
Küresel piyasalarda bugün ABD ve Avrupa başta olmak üzere yoğun veri gündemi takip edilecek.
10.00: Türkiye, eylül ayı imalat sanayi PMI
10.55: Almanya, eylül ayı imalat sanayi PMI
11.00: Avro Bölgesi, eylül ayı imalat sanayi PMI
11.00: İngiltere Merkez Bankası Başkanı Bailey'nin konuşması
11.30: İngiltere, eylül ayı imalat sanayi PMI
12.00: Avro Bölgesi, ağustos ayı işsizlik oranı
14.30: Türkiye, haftalık para ve banka istatistikleri
15.30: ABD, haftalık işsizlik maaşı başvuruları
15.30: ABD, haftalık süregelen işsizlik başvuruları
16.30: ECB Başkanı Lagarde'ın konuşması
16.45: ABD, eylül ayı imalat sanayi PMI
17.00: ABD, eylül ayı ISM imalat sanayi PMI
Analistler, teknik açıdan BIST 100 endeksinde 11.800 ve 11.700 puanın destek, 12.100 ve 12.200 puanın direnç olarak öne çıktığını belirtiyor.
